Аналіз ліквідності підприємства

фінансовий ресурс ліквідність рентабельність

Ліквідність ─ це здатність активів перетворюватися в грошові кошти. В загальному вигляді вона характеризується наявністю у підприємства ліквідних засобів у формі залишку грошей у касі, грошових коштів на рахунках у банку та тих елементів оборотних активів, які легко реалізуються.

Інформаційним забезпеченням аналізу ліквідності підприємства є форма № 1 «Баланс».

Виконання аналізу ліквідності підприємства почнемо з визначення ліквідності балансу. Для цього варто заповнити табл. 2.1

Баланс вважають абсолютно ліквідним, якщо А1≥П1, А2≥П2, А3≥П3, А4≤П4. При цьому якщо виконуються перші три обов’язкові умови ліквідності А1≥П1, А2≥П2, А3≥П3, то виконується і остання нерівність А4≤П4, яка має балансуючий характер та підтверджує наявність у суб’єкта господарювання власних оборотних коштів і означає дотримання мінімальної умови фінансової стійкості. Як видно з табл. 2.1 за всіма роками крім початкового періоду 2008 року спостерігається не виконання першої умови (А1≥П1), що свідчить про порушення ліквідності балансу, оскільки підприємство не здатне покрити найбільш термінові зобов’язання за рахунок найбільш ліквідних активів. Слід також зазначити, що з кінця 2008 року та по кінець 2010 активи, що швидко реалізуються перевищують каро строкові пасиви, що дозволяє покрити короткострокові пасиви і найбільш термінові зобов’язання. Активи, що повільно реалізуються перевищили довгострокові пасиви тільки у 2009 році, це свідчить про погіршення перспективи ліквідності. Як підтверджують розрахунки, розмір постійних пасивів перевищує активи, що важко реалізуються (А4≤П4), що свідчить про дотримання умови мінімальної фінансової стійкості.

Як показав аналіз ліквідності балансу на кінець 2008 року, то протягом року ситуація практично не змінилася: найбільш ліквідні активи підприємства зменшилися з 9637 тис. грн. до 2612тис. грн., найбільш термінові зобов’язання збільшились з 6783тис. грн. до 10209тис. грн., а це підтверджує те, що рівняння ліквідності не виконується, оскільки А1≤П1. Дана тенденція свідчить про дуже низький рівень поточної ліквідності підприємства. Натомість активи, що швидко реалізуються склали 15170тис. грн., а короткострокових пасивів у підприємства було 4715, це свідчить про виконання умови ліквідності балансу, та можливість погасити найбільш термінові зобов’язання за рахунок активів, що швидко реалізуються. Переважання активів, що реалізуються повільно над довгостроковими пасивами безсумнівно є позитивним, рівність балансу але у даному випадку виконується А3≥П3 не виконується, що свідчить про низький рівень перспективної ліквідності. Постійні пасиви підприємства на кінець року значно менше ніж активи, що важко реалізуються, що свідчить про не виконання балансуючої рівності А4≤П4 та відсутність мінімальної фінансової стійкості.

Таблиця 2.1

Показники ліквідності балансу підприємства на 2008 - 20010 роках

Читайте більше

Страхування відповідальності позичальників за неповерненя кредиту
У взаємному зв’язку між кредитором і позичальником предмет їх спільного інтересу - кредит – породжує різні правничо-економічні ситуації: для боржника – зобов‘язання повернути позичені ресурси , а для кредитора право вимагати їх повернення у попередньо узгоджених обсязі і терміні. Неви ...

Фінансовий аналіз діяльності ВО Жданiвська тепломережа ОКП Донецьктеплокомуненерго за 2010-2011 роки
Економічний аналіз - це розчленування окремих складових економічних категорій (узагальнюючих показників) на складові частини (первинні показники) з метою їх подальшого вивчення і узагальнення. Особливого значення набуває економічний аналіз як інструмент пізнання у вивченні широкого кола ...